Koper voor softwarebedrijven in een later stadium in West-Europa

• Inkomsten: 3-20M EUR
• Werknemers: niet doorslaggevend
• Locatie van het doelwit: West-Europa
• Reden voor overname: Het bedrijf is actief in het laten groeien van softwarebedrijven in een later stadium. Het heeft een strategie om haar activiteiten in West-Europa uit te breiden via overnames, daarom staat het management open voor gesprekken met geïnteresseerde verkopers
• #CFIE ITB117

De koper is een schuldfonds dat mezzanine en groeikapitaal van 2m tot 10m EUR verstrekt aan Software/ICT bedrijven in West-Europa, bij voorkeur aan bedrijven uit de Benelux, DACH en de Nordics. Sinds 2014 heeft de koper meer dan 20 overnames, buyouts en groeiscenario's gefinancierd. De groep is geïnteresseerd in relevante bedrijven waarvoor het een nuttige partner kan zijn in het verzekeren van waardevolle middelen die de groei van een bedrijf ondersteunen. De koper heeft veel ervaring en beschikt over een team van professionals met een diep inzicht in het marktpotentieel van IT-software. De koper kan kapitaal, kennis en een uitgebreid netwerk van potentiële zakenpartners binnen de industrie meebrengen. De doelondernemingen zijn ondernemingen met een omzet van meer dan 3 miljoen euro, meer dan 15 werknemers en een sterke staat van dienst en een groot groeipotentieel.

De koper is een strategische particuliere schuldverstrekker die bedrijven uit de ICT-sector helpt om het volgende groeiniveau te bereiken. Het verstrekt leningen aan softwarebedrijven in een latere fase, ondernemingen met meerdere aandeelhouders en een sterke winstgevende groei. Bij het aanvragen van een banklening kan een onderneming de financieringslimiet van de bank bereiken of erachter komen dat de bank geen leningen aanbiedt voor specifieke activiteiten of dat de leningen te duur zijn vanwege het hoge risico. Dezelfde discussie wordt toegepast op het eigen kapitaal van de aandeelhouder, de opportuniteitskosten kunnen te hoog zijn. Om nog maar te zwijgen van het complexe onderwerp van waardering en kapitaalverwatering in geval van een groot aandeelhouderschap. De mezzanine leningen die door de koper worden verstrekt zijn achtergestelde leningen en kunnen worden gebruikt om groei, overnames van andere ondernemingen of management buy-out deals te financieren. Het minimumbedrag dat wordt aangeboden is 2 miljoen euro en wordt verstrekt aan KMO-bedrijven. De lener kan deze leningen gebruiken in combinatie met andere vormen van bancaire financiering en kan de liquiditeit van de onderneming verbeteren, wat kan resulteren in een grotere flexibiliteit en investeringskracht. De financiële hefboom biedt extra waarde door het rendement op het eigen vermogen te verhogen, waardoor de waarde van een onderneming kan toenemen. De overnemer kan ondernemingen ondersteunen via zijn netwerk, kennis en kapitaal.

Een ander investeringstype waarbij deze koper een onderneming kan helpen is door te zorgen voor het nodige kapitaal voor het doen van overnames. Het verwerven van gelijkaardige ondernemingen is een nuttige methode om de groei te versnellen. Via overnames kunnen ondernemingen toegang krijgen tot nieuwe markten, hun marktaandeel vergroten of hun productportefeuille uitbreiden. Om een overname te financieren kan gebruik worden gemaakt van een financieringsstructuur die vreemd en eigen vermogen combineert. Het van banken verkregen kapitaal kan goedkoop zijn, maar de bank heeft een bepaalde limiet die zij kan bieden. Andere financieringsbronnen kunnen worden gevormd door de aandeelhouders zelf, maar het kan moeilijk zijn om van hen nieuw extra kapitaal te verkrijgen vanwege de beperkte financieringsmacht die zij kunnen hebben of vanwege hun verschillende belangen. In dit geval kan een mezzaninelening een goed alternatief zijn voor de financiering van een overname. Deze leningen kunnen ook worden gebruikt bij management buy-out deals, waarbij een aandeelhouder de onderneming verzekert van een opvolger.

De koper is op zoek naar investeringen in bedrijven die actief zijn in de ICT-industrie en zich in een latere fase van het bedrijf bevinden.

• De koper is een schuldfonds dat mezzanine- en groeikapitaal verstrekt
• Doelondernemingen zijn softwarebedrijven in een latere fase
• De koper brengt kapitaal, kennis en een sterk netwerk van partners mee